Các chỉ số phân tích tài chính doanh nghiệp

a. Ý nghĩa:

Cho biết khả năng của một Doanh nghiệp trong việc dùng các tài sản ngắn hạn như tiền mặt, hàng tồn kho hay các khoản phải thu để chi trả cho các khoản nợ ngắn hạn của mình. Tỷ số này càng cao chứng tỏ Doanh nghiệp càng có nhiều khả năng sẽ hoàn trả được hết các khoản nợ. Tỷ số thanh toán hiện hành nhỏ hơn 1 cho thấy Doanh nghiệp đang ở trong tình trạng tài chính tiêu cực, có khả năng không trả được các khoản nợ khi đáo hạn. Tuy nhiên, điều này không có nghĩa là Doanh nghiệp sẽ phá sản bởi vì có rất nhiều cách để huy động thêm vốn. Mặt khác, nếu tỷ số này quá cao cũng không phải là một dấu hiệu tốt bởi vì nó cho thấy Doanh nghiệp đang sử dụng tài sản chưa được hiệu quả.

b. Định nghĩa/ Cách xác định:

Tỷ số thanh toán hiện hành = (Tài sản ngắn hạn)/(Nợ ngắn hạn)

Nguồn: “CFA Level 1 Book 3: Financial Reporting and Analysis”, Kaplan, 2009.

2. Tỷ số thanh toán nhanh (Quick ratio)

3. Tỷ số thanh toán tiền mặt (Cash Ratio)

4. Thu nhập trên cổ phần (EPS)

5. P/E

6. Giá trị sổ sách (Book value)

7. P/B

8. Tỷ suất sinh lời trên tài sản (ROA)

9. Tỷ suất lợi nhuận thuần

10. Tỷ suất lợi nhuận gộp

11. Tỷ suất sinh lời trên vốn chủ sở hữu (ROE)

12. Lợi nhuận biên từ hoạt động kinh doanh

13. EPS cơ bản (Earning per share)

14. Hệ số nợ

15. Tỷ số khả năng trả lãi

16. Tỷ số khả năng trả nợ

17. Tỷ suất tự tài trợ

18. Tỷ suất tự tài trợ TSCĐ

19. Hệ số vòng quay hàng tồn kho (Inventory turnover)

20.Hệ số vòng quay các khoản phải thu (Receivable turnover)

21. Hệ số vòng quay các khoản phải trả (Payable turnover)

22. Kỳ thu tiền bình quân (Days of sales outstanding)

23. Hệ số vòng quay tài sản cố định (Fixed asset turnover)

24. Hệ số vòng quay tổng tài sản (Asset Turnover Ratio)

25. Kỳ chuyển đổi hàng tồn kho (Days of inventory on hand)

26. Kỳ chuyển đổi các khoản phải thu (Days of Sales Outstanding - DSO)

27. Kỳ chuyển đổi các khoản phải trả (Days of Payables Outstanding - DPO)

28. Kỳ chuyển tiền mặt (Cash Conversion Cycle - CCC)

Tư vấn kiến thức kế toán